Evaluación de eficiencia del sistema bancario argentino: un enfoque de metafrontera no paramétrica

Santa Rosa de La Pampa

Encuentro; XXXVI ENDIO y XXXIV EPIO; 2023

Universidad Nacional de La Pampa

El objetivo de este trabajo es evaluar la eficiencia técnica de las entidades bancarias argentinas, clasificadas en diferentes grupos, utilizando un enfoque de metafrontera no paramétrica. Tanto en Latinoamérica como a nivel internacional se han llevado a cabo numerosos estudios utilizando métodos paramétricos y no paramétricos para examinar la performance de los bancos. En la mayoría de estos trabajos, cuando realizan comparaciones de los resultados de los bancos entre grupos, suelen basarse en la estimación de una frontera común o de fronteras individuales de los grupos, lo que requiere una fuerte suposición de que todos los bancos comparten la misma tecnología y no tiene en cuenta el problema de incomparabilidad. Para paliar esta dificultad Battese, Rao y O´Donnell (2004), proponen un enfoque de metafrontera paramétrica que, posteriormente, es profundizado por O´Donnell, Battese y Rao (2008), quienes lo extienden para métodos no paramétricos utilizando DEA.El concepto de metafrontera recoge la idea de trazar una única frontera a partir de las mejores prácticas de las unidades productivas pertenecientes a los diferentes grupos, asumiendo que la combinación lineal de ellas es tecnológicamente factible. Así, la eficiencia de cualquier unidad productiva se podría descomponer en dos partes, una parte debida a su propia gestión en comparación con otras unidades del mismo grupo y otra parte debida a la diferencia tecnológica entre los grupos comparados.El sistema bancario argentino, tal como establece la Ley Nº 21.526, comprende bancos que por el origen de su capital pueden ser públicos o privados, de capital nacional o extranjero, por lo que al proponer un análisis de eficiencia es necesario considerar esa heterogeneidad. Sin embargo, no se puede comparar directamente la frontera de cada grupo por separado o estimar una sola función de producción combinando todos los grupos, ya que la suposición de que todos los bancos tienen la misma tecnología de producción, no es realista.Se aplica el método de metafrontera no paramétrica utilizando los datos de los bancos en actividad en el año 2022, a fin de medir y comparar correctamente las diferencias intra y entre grupos. Los resultados muestran que la eficiencia media del grupo de bancos de capital público es del 98,24%, con 8 bancos eficientes y 5 ineficientes, mientras que, al analizar su desempeño con respecto a la metafrontera, solo uno resulta eficiente, el Banco de la Nación Argentina. Algo similar se puede observar en el grupo de los bancos de capital privado de origen extranjero, cuya eficiencia media intra grupo es del 84,51% pero al evaluarlos con respecto a la metafrontera la eficiencia media disminuye a 76,10% y sólo 6 bancos extranjeros se mantienen eficientes.Los ratios de metafrontera permiten medir la proporción de metatecnología para cada grupo, mide qué tan cerca está la frontera del grupo de la metafrontera. Esto significa que la producción máxima que podría generarse utilizando los insumos del banco y la tecnología del grupo es un porcentaje de la producción máxima que podría generarse utilizando los mismos insumos y la tecnología representada por la metafrontera.